小悟鄉位于孝昌縣東北部，東與武漢市、黃陂區交界，北與大悟縣、夏店鎮、芳畈鎮接壤，西與小河鎮、花園鎮相鄰，南與周巷鎮相連。距武漢市天河機場77公里，距107國道15公里，離京珠高速公路2公里，青界路貫穿全鄉與大悟縣相連，青姚公路與黃陂區相連，青壩公路橫穿觀音湖腹地各大景點，村村通公路，交通十分便利。
境內孝感市第二主峰———大悟山，海拔873米；有兩大水庫，觀音湖和金鯉潭，素有“八山一水一分田”之稱。全鄉有青石集、向陽街、會亭街三個集鎮。是湖北省重點扶貧鄉之一，也是孝感市重點扶貧鄉之一。日平均氣溫16攝氏度，全天日照時間長，無霜期達300天，氣候溫暖、濕潤，適應于中藥材生長。礦產資源豐富，境內有金、銅、錳、鎂、鍶和鈾六種金屬礦和磷、石英石、重晶石、花崗石、石灰石、大理石、六種非金屬礦產，總儲量430萬噸，結合這個實際，小悟鄉大力發展蒼術、茶葉等支柱產業，以蒼術為龍頭的奇峰中藥材有限責任公司網絡農戶1000戶，種植面積達2萬畝，茶葉面積達8000畝。蒼術以其質地好、品位高被遠銷往日本和全國各大城市。
小悟鄉現轄界嶺、大悟、胡廟、鳳砦、項廟、向陽、會亭、湯砦、跳溝、葉廟、小悟、陸沖、柳林、龍泉、劉河、陽林、畢架、熊畈、何廟、七里、四方、田堂、陳井、觀音、張沖、黃灣、石堰、老屋、中分、塘角、青石、橋灣、田山、萬沖等34個行政村，199個村民小組，國土面積為126.3平方公里。2002年，全鄉總人口數為33422人，其中，農業人口為30794人。耕地面積為13949畝，其中水田面積為9801畝，旱地面積為4148畝。全鄉農業總產值為3756萬元，多種經營產值為3164萬元，鄉鎮工業產值為11940萬元，農村固定資產投資額為5272萬元，鄉鎮企業產值為19280萬元，預算內財政收入為153.5萬元，人均財政收入為45.93元，萬元產值創財政收入125.60萬元。
小悟鄉堅持立足鄉情，瞄準市場搞調整，突出小悟特色，圍繞把小悟建成“楚北藥材第一鄉”和“一優兩高板栗專業鄉”的工作目標，培植了蒼術、板栗兩大支柱產業，全鄉蒼術種植面積達1.5萬畝，板栗面積4.2萬畝，其中500畝巷術被列為全省地道中藥材示范種植面積。隨著觀音湖旅游開發不斷向縱深發展，建成沿金盆水庫至觀音湖風景區500畝玉皇李經濟帶，沿青界公路建成1000畝板栗、藥材經濟帶。.